Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі і яго функцыі

Галоўным фінансавым установай краіны з'яўляецца Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі, г. Масква. Гэта адмысловая арганізацыя, асноўная мэта якой - рэгуляцыя фінансавай і крэдытнай сістэм. Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі (Масква, вуліца Неглинная, 12) з'яўляецца сувязным звяном паміж выканаўчай уладай і ўсімі напрамкамі эканомікі.

Гэту ўстанову створана трынаццатага ліпеня 1990 году. Яно з'яўляецца пераемнікам ГБ СССР.

Чым з'яўляецца ўстанова і каму належыць?

Цэнтральны банк не закранае дзейнасць фізічных асоб. Асноўныя контрагенты - ўсе банкі краіны, незалежна ад формы ўласнасці. З'яўляецца юрыдычнай асобай, мае ўласны капітал і Статут. Але пры гэтым цалкам знаходзіцца ў Федэральнай уласнасці. Іншымі словамі, належыць дзяржаве.

якія выконваюцца функцыі

Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі - гэта арганізацыя, у абавязкі якой уваходзіць больш за дваццаць аналітычных і практычных функцый:

• Манапольная эмісія (выпуск) грашовых сродкаў.
• Ўстанаўленне правiлаў разлікаў і кантроль іх выканання.
• Распрацоўка і развіццё канцэпцыі крэдытна-грашовай палітыкі.
• Распрацоўка і ажыццяўленне парадку разлікаў з нерэзідэнтамі.
• Кантроль правядзення банкаўскіх аперацый.
  
• Ажыццяўленне выплат укладаў фізічным асобам у выпадку банкруцтва фінансавых устаноў, якія не былі ў сістэме абавязковага гарантавання ўкладаў.
• Абслугоўванне бюджэтаў усіх узроўняў. У асобных выпадках - пазабюджэтных фондаў.
• Рэгістрацыя крэдытных арганізацый і таварыстваў, выдача, а таксама прыпыненне і водгук ліцэнзій, кантроль дзейнасці.
• Рэгістрацыя і кантроль недзяржаўных пенсійных фондаў.
• Захоўванне касавых рэзерваў камерцыйных банкаў.
• Эмісія і рэгістрацыя каштоўных папер. Справаздачнасць датычна вынікаў выпуску.
• Процідзеянне распаўсюджванню інсайдэрскай інфармацыі (атрыманай злачынным шляхам) і маніпуляванню рынкам.
• Крэдытаванне арганізацый і іх рэфінансаванне.
• Кіраванне і кантроль над аплатнымі сістэмамі.
• Усе банкаўскія аперацыі, неабходныя для нармальнага функцыянавання ўстановы.
• Адміністраванне золатавалютных рэзерваў.
• Рэгуляцыя і кантроль валютнай дзейнасці.
  
• Аперацыі атрымання і абслугоўвання дзяржаўнага доўгу, у тым ліку атрыманне крэдыту для пакрыцця дэфіцыту бюджэту.
• Працэдура санацыі (аздараўлення) праблемных банкаў.
• Ўстаноўка валютных курсаў на адпаведны банкаўскі дзень.
• Здзяйсненне аперацый і здзелак, узгодненых з міжнародным валютным фондам.
• Прагноз і распрацоўка плацёжнага балансу.
• Функцыі банкаўскага нагляду за крэдытнымі і некредитными фінансавымі арганізацыямі, а таксама банкаўскімі групамі, акцыянернымі таварыствамі і карпаратыўным сектарам.
• Статыстыка замежных інвестыцый.
• Аналіз і прагноз стану эканомікі.

рэгіянальная структура

Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі мае прадстаўніцтва ў кожным з дзевяці федэральных акругаў. Акрамя гэтага, існуе развітая сетка філіялаў практычна ў кожным буйным горадзе.

Найбольш значнымі федэральнымі прадстаўніцтвамі з'яўляюцца Паўднёвае галоўнае ўпраўленне Цэнтральнага банка Расійскай Федэрацыі, а таксама Паўночна-Заходняе і Уральскае аддзялення.

Што такое стаўка рэфінансавання Цэнтральнага Банка Расійскай Федэрацыі?

Адной з асноўных задач галоўнай фінансавай установы з'яўляецца крэдытаванне банкаўскай сістэмы. Стаўка рэфінансавання Цэнтральнага банка Расійскай Федэрацыі - памер працэнтнай стаўкі ў вылічэнні аднаго каляндарнага года, якая падлягае кампенсацыi крэдытнымі арганізацыямі за прадстаўлены пазыку. Дадзенае значэнне падвяргаецца пастаяннай карэкціроўцы у залежнасці ад сітуацыі на грашовым рынку краіны, а таксама ад інфляцыі і паказчыкаў валавога ўнутранага прадукту. Гэта галоўны інструмент макраэканамічнага рэгулявання ў дзяржаве.

Задачы цэнтральных банкаў адносна інфляцыі

Задача Цэнтральнага банка краіны - трымаць пастаянны баланс з дапамогай гэтага паказчыка. Занадта высокае значэнне, несумненна, спыніць скачок коштаў, але пры гэтым замарудзіць фінансавы рост. І, наадварот, занадта нізкія паказчыкі дапамогуць насыціць эканоміку вялікай колькасцю танных грошай, але пры гэтым інфляцыя становіцца пагрозліва некантралюемай, што пасля немінуча прывядзе да змены стратэгічнай мадэлі планавання.

Разам з тым, ўліковая стаўка з'яўляецца індыкатарам для інвестараў. Дадзеныя могуць як прыцягнуць, так і адштурхнуць патэнцыйна зацікаўленую кампанію. Адна справа, калі заўсёды можна разлічваць на дапамогу банкаўскай сістэмы краіны. І зусім іншая - калі для інвестыцый неабходна выкарыстоўваць толькі свае ўласныя сродкі. Рызыкі вырастаюць адпаведна.

Памеры уліковых ставак у свеце

На бягучы момант памер ўліковай стаўкі рэфінансавання, усталяванай Цэнтральным банкам Расійскай Федэрацыі, складае адзінаццаць працэнтаў гадавых.

Гэта далёка не самы нізкі паказчык у свеце. Так, памер ўліковай стаўкі да двух працэнтаў зафіксаваны фінансавымі інстытутамі Даніі, Нарвегіі, Новай Зеландыі, Аўстраліі, Канады, Японіі, Вялікабрытаніі, Еўразоны і ЗША.

У банках Швейцарыі і Швецыі ключавы паказчык наогул адмоўны. Дадзеныя новаўвядзенні звязаныя з практычна нулявы інфляцыяй у краінах. Аб'ёмы экспарту працяглы час катастрафічна зніжаліся, што стварала сур'ёзная рызыка патаннення нацыянальных валют - швейцарскага франка і шведскай кроны. Таксама гэта нярэдка прыводзіла да зніжэння інтарэсаў патэнцыйных інвестараў.

Адмоўная ўліковая стаўка мае на ўвазе тое, што ўстановы краіны плацяць Цэнтральнаму банку за паслугі захоўвання сродкаў у яго дэпазітарыя. Развітыя дзяржавы сур'езна разглядаюць ўвядзенне гэтага новаўвядзенні і для ўкладаў фізічных асоб.

Памеры ўліковай стаўкі ЦБ РФ за час дзейнасці

Памер стаўкі рэфінансавання Цэнтральнага банка Расійскай Федэрацыі сур'ёзна вагаўся ў залежнасці ад якія адбываліся працэсаў у краіне.

Пачынаючы з моманту ўтварэння новай дзяржавы, дадзены паказчык істотна змяняўся, часам па некалькі разоў за тыдзень.

Аж да 2003 года ён перавышаў значэнне ў дваццаць адсоткаў. Стаўка рэфінансавання Цэнтральнага банка Расійскай Федэрацыі ў розныя перыяды даходзіла і да двухсот дзесяцi працэнтаў (ў 1994 г. значэнне пратрымалася да канца красавіка наступнага года). У цэлым з чэрвеня 1993 па ліпень 1996 года значэнне перавышала сто адсоткаў гадавых. Зладжаныя намаганні ўрада і банкіраў дазволілі паступова уціхамірыць фінансавую буру. І ў чэрвені 1997-га значэнне дасягнула цалкам прымальных дваццаці за адзін працэнт. Але выліўся крызіс, і які рушыў за гэтымі падзеямі дэфолт зноў неаднаразова моцна піхаў значэнне аж да ста пяцідзесяці адсоткаў. Гэты паказчык быў зафіксаваны дваццаць сёмага траўня 1998 года. Але ўжо праз тыдзень ён апусціўся да шасцідзесяці.

Са студзеня 2004 года і па сённяшні дзень галоўны індыкатар краіны не перавышаў пятнаццаці працэнтаў.

Першага чэрвеня 2010 г. быў зафіксаваны рэкорд, які ўсталяваў Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі - стаўка склала ўсяго сем цэлых семдзесят пяць сотых працэнта.

эмісія грошай

Адной з самых галоўных функцый, якую рэалізуе Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі, з'яўляецца эмісія грошай - выпуск грашовых сродкаў у абарот, якія павялічваюць іх агульную масу.

Задачамі галоўнага ўстановы ў гэтай сферы з'яўляюцца кантроль над колькасцю грошай у абароце, абмен нягодных да ўжывання (трухлявых) банкнот, а таксама своечасовая змена дызайну купюр для эфектыўнага процідзеяння фальшываманетчыкаў.

Дадзеную функцыю ЦБ складана пераацаніць, бо рубель з'яўляецца адзіным магчымым сродкам плацяжу на тэрыторыі краіны.

Выпуск грошай ажыццяўляецца ў наяўным і безнаяўным выглядзе.

Расійская валюта не падмацавана каштоўнымі металамі, а таксама не мае іншых суадносін эквівалентнасці.

Эмісія наяўнага рубля

Наяўныя папяровыя грашовыя сродкі ўяўляюць сабой купюры вартасцю ад пяці да пяці тысяч рублёў. Валодаюць усімі неабходнымі сучаснымі ахоўнымі сродкамі - вадзянымі знакамі, ахоўнай ніткай, ўзорамі тонкіх ліній, мікратэкст, валокнамі, святлівымі ў ўльтрафіялетавым выпраменьванні, пазначэннем наміналу металізаванай фарбай, рэльефнымі элементамі, адценнямі колеру, змянянымі у залежнасці ад кута агляду.

Мінімальны намінал манеты, выпушчанай у зварот Цэнтральным банкам Расійскай Федэрацыі, - адна капейка. Максімальны - дзесяць рублёў.

Чаканяць іх на Маскоўскім і Санкт-Пецярбургскім манетных дварах з такіх металаў і сплаваў, як Мельхіёр, сталь, медзь, цынк, нікель, латунь.

Эмісія безнаяўных грошай

Гэтая форма эмісіі з'яўляецца асновай безнаяўных рахункаў. Гнаная мэта - задавальненне неабходнай патрэбы удзельнікаў рынку ў абаротных сродках. Часцяком капіталу арганізацыі недастаткова для выканання пэўнай функцыі. Пры некаторых абставінах могуць быць выпушчаны дадатковыя грошы для выканання пастаўленай фінансавай задачы. Працэс дзейнічае на аснове банкаўскага (дэпазітнага) мультыплікатара.

Гэта ўнікальны метад, паколькі эмісію электронных грошай, разам з Цэнтральным банкам, могуць праводзіць банкаўскія інстытуцыі і нават крэдытныя арганізацыі. Вядома ж, пад строгім кантролем нагляднага органа.

Злоўжыць працэсам вельмі складана, бо падобная эмісія вырабляецца выключна з мэтай крэдытавання рынкавай гаспадаркі.

банк банкаў

Цэнтральны банк Расійскай Федэрацыі выконвае наглядную функцыю над усёй банкаўскай сістэмай.

У першую чаргу гэта выдача ліцэнзій. А пасля - пастаянны кантроль над дзейнасцю суб'екта гаспадарання, яго ліквіднасцю. У выпадку неабходнасці практыкуецца аздараўленне шляхам увядзення куратара. Пазбаўленне права вядзення валютнай дзейнасці або поўнае ануляванне банкаўскай ліцэнзіі ажыццяўляецца ў выпадку немагчымасці працы на фінансавым рынку.

Цэнтральны банк стварае спрыяльнае асяроддзе для функцыянавання крэдытных інстытуцый, рэгулюе грашовыя патокі і вырабляе крэдытаванне.

заключэнне

Дзейнасць Цэнтральнага банка Расійскай Федэрацыі з'яўляецца важным складнікам звяном айчыннай эканомікі. Яно заклікана захаваць фінансавую стабільнасць краіны, выкарыстоўваючы шырокі спектр магчымасцяў для гэтага.